Новости мировой экономики

[Chel77]

Пакистан приостановил железнодорожное сообщение с Индией
Пакистан запрещает показ индийских фильмов в кинотеатрах страны - пресс-служба правительства
Эти двое тоже могут подкинуть негатива в мировой экономике, экспорт Китая идет в основном через Индийский океан как и импорт нефти в обратном направлении.

[Chel77]

Цена никеля подскочила на 12% - до максимума за 16 месяцев. Котировки на Лондонской бирже металлов (LME) утром взлетели более чем на 12% и достигли $16,69 тыс. за тонну.

Оборот торговли между РФ и США в январе-июне вырос на 12,4%, до $13,2 млрд - ФТС

Китай резко открывает свои финрынки для иностранцев - больше никаких квот и обязательного хеджа для торговли

FOREIGNERS WOULD NO LONGER NEED GOVERNMENT QUOTA TO TRADE -CHINA OFFICIALS VIA SOCIAL MEDIA MONEY CHINA
CHINA REMOVES A BAN ON UNHEDGED BETS AGAINST THE MARKET AND ALLOWS FOREIGNERS TO TRADE EQUITY-INDEX AND COMMODITY FUTURES WITHOUT A GOVERNMENT-APPROVED QUOTA: REGULATORS

 

[Chel77]

Китай - торговля с США - 7месяцев 2019г = -8.1%
экспорт = -2.1%
импорт = -24% 
торговый профицит = +11.1%

Россия
Китай - торговля с РФ - 7месяцев 2019г = +4.7%
экспорт = -0.8%
импорт = +9.4%

[nleyla]

EUR/USD                                     

1,1193 +0,0015    +0,13%

 

 

[nleyla]

GBP/USD 

1,2127 -0,0004    -0,03%

[Haisenberg]

Саудовской Аравии нечего предложить ОПЕК+

Хотя Саудовская Аравия и ее союзники рассматривают все способы положить конец падению нефтяных цен, имеющиеся у них возможности весьма скудны, отмечает BNN Bloomberg в материале Saudis Have Few Good Options in Oil Talks With OPEC+ Allies. Крупнейшие мировые экспортеры нефти уже с начала года работают над тем, чтобы поддержать цены за счет сокращения добычи. Тем не менее тот факт, что фьючерсы на нефть марки Brent опустились в среду до семимесячного минимума, демонстрируют пределы их возможностей.

В отличие от предыдущих рыночных трендов, нынешняя проблема, похоже, заключается не в избыточных запасах. На этот раз снижение темпов роста мировой экономики и затянувшийся торговый спор между США и Китаем тормозят спрос на энергоносители. Даже если саудиты и другие члены картеля ОПЕК + решат еще больше сократить добычу, им будет непросто сбалансировать цены. 

”Производители нефти мало что могут сделать, чтобы нивелировать последствия торговой войны или зарождающегося валютного противостояния”, - считает Билл Фаррен-Прайс, директор консалтинговой компании RS Energy Group Inc. Прошло чуть больше месяца с тех пор, как Организация стран-экспортеров нефти и ее партнеры договорились продолжать ограничивать поставки в начале 2020 года. Усилия группы в первой половине этого года были фактически удвоены, так как санкции и политические кризисы привели к сокращению добычи такими странами-членами как Иран и Венесуэла. Тем не менее на прошлой неделе фьючерсы на нефть марки Brent упали примерно на 12% до $57 за баррель, что намного ниже уровня, необходимого большинству стран ОПЕК для покрытия государственных расходов. ”Резкое падение, которое мы наблюдаем в последние два дня, явственно продемонстрировало, что сокращения не эффективны”, - сказал Эдвард Белл, директор по товарным исследованиям в дубайском банке Emirates NBD PJSC.

Цены восстановили часть своих потерь в четверг после того, как саудовский чиновник, говоривший на условиях анонимности, заявил, что королевство не потерпит дальнейшего снижения цен и обсудит ситуацию с другими производителями. По всей видимости, единственный доступный курс - это усиление текущих сокращений. Альянс ОПЕК +, который охватывает 14 стран ОПЕК и 10 стран, не входящих в картель, в том числе и Россию, в начале этого года пообещал сократить суточную добычу на 1,2 млн баррелей в день. Ключевые страны соберутся в Абу-Даби 12 сентября, чтобы обсудить стратегию. ”Кроме более быстрых и серьезных сокращений иных вариантов нет”, - сказал Боб Макналли, президент Rapidan Energy Group и бывший нефтяной чиновник при президенте Джордже Буше-младшем. Однако на пути заключения нового соглашения могут возникнуть трудности. 

Лидеры и отстающие

Некоторые страны ОПЕК, в частности Ирак и Нигерия, не сократили производство даже до уровней, обещанных ими в начале года. Саудовская Аравия, сократив добычу нефти более чем в два раза, дала понять, что не желает продолжать нести это бремя в одиночку. Министр энергетики Саудовской Аравии Халид аль-Фалих на последней встрече ОПЕК в июле заявил, что королевство уже сократило ”значительную часть производства”. Согласно сообщению саудовских чиновников, которые просят не называть их имен, в следующем месяце королевство будет контролировать поставки, предоставляя клиентам на 700 000 баррелей в день меньше, чем они запрашивали. Хоть это и означает, что производство в сентябре будет ниже, чем в августе, соглашение о более серьезных сокращениях на постоянной основе - совершенно другой вопрос.

Также неясно, захочет ли Россия, самая крупная и самая критически важная страна из всех партнеров, не входящих в ОПЕК, продолжать сокращать поставки. Такие компании как ”Роснефть” стремятся начать новые проекты, а президент Владимир Путин заявил, что доволен текущими ценами. Даже если производители действительно договорятся о еще большем ограничении добычи, страхи относительно спроса могут оказаться слишком укоренившимися, в результате чего картелю не удастся добиться успеха. Мировой рост потребления нефти был самым слабым с 2011 года в первом квартале и составлял всего 310 000 баррелей в день на фоне затишья в производстве в Китае и других странах, согласно данным Международного энергетического агентства, штаб-квартира которого находится в Париже.

Саудовская Аравия заявила о восстановлении спроса потребителей на сентябрьские поставки до самого высокого уровня с конца 2018 года, так как потребление усилилось во всех регионах, по словам саудовских чиновников. Королевство могло бы отменить все сокращения в этом году, чтобы удовлетворить запросы клиентов, но решило этого не делать.  Поскольку Вашингтон и Пекин продолжают наказывать друг друга все более суровыми торговыми тарифами, сдерживая экономический рост двух крупнейших в мире потребителей нефти, надежды рынка на восстановление ослабевают. С повышением риска глобальной рецессии прогноз спроса может ухудшиться. ”Как вообще можно думать о нефти, если торговая война продолжается? - задается вопросом  Хелима Крофт, главный стратег по сырьевым товарам в RBC Capital Markets. - В первую очередь нужно понять, будет ли волатильность Трампа постоянно ограничивать нефтяные цены?”

Рост сланцевого производства 

Возможности маневра ОПЕК также могут быть ограничены нефтяной промышленностью США. Бум американского сланцевого производства в этом десятилетии стал основным источником перенасыщения, с которым картель пытается бороться в течение последних нескольких лет. В июле саудовский министр аль-Фалих повторил, что королевство не будет ”бесконечно” сокращать производство, поскольку переизбыток сохраняется за счет увеличения инвестиций в сланец.

В последние месяцы резкий скачок американского нефтяного производства прекратился, поскольку сланцевые бурильщики сталкиваются с геологическими проблемами, возникающими в связи с быстрым расширением, а также с давлением со стороны акционеров, которые стремятся повысить отдачу от своих инвестиций. Это замедление может помочь кампании ОПЕК по поддержанию баланса на рынках. Но процесс может пойти вспять, если картель приступит к новым действиям для повышения цен. ”Действительно ли королевство хочет еще сильнее сократить производство, чтобы освободить место для конкурирующих поставщиков, как это было в 1980-х годах?” - сомневается Дерек Брауэр, директор RS Energy Group.

Учитывая ловушки, возникающие при принятии новых мер, Саудовская Аравия, возможно, просто надеется, что демонстрации готовности действовать достаточно, чтобы успокоить инвесторов без необходимости вмешательства, сказал Гарри Чилингарян, глава стратегии товарных рынков в BNP Paribas SA в Лондоне. ”По сути, это ничто иное как увещевание с целью поддержания нефтяных цен”, - считает Чилингарян.

 

https://vestikavkaza.ru/analytics/Saudovskoy-Aravii-nechego-predlozhit-OPEK.html

 

[Chel77]

1.  02.08.2019

Объём экспорта Канады: -5,1%.

https://ru.investing.com/economic-calendar/exports-1023

2. 02.08.2019

Объём импорта Канады

Создать уведомление: -4,3%.

https://ru.investing.com/economic-calendar/imports-1026

3. 06.08.2019

Объём импорта Австралии (м/м): -4,0%.

https://ru.investing.com/economic-calendar/imports-1056

4. 07.08.2019

Объём экспорта Франции: -5,4%.

https://ru.investing.com/economic-calendar/french-exports-1365

5. 07.08.2019

Объём импорта Франции: -0,8%.

https://ru.investing.com/economic-calendar/french-imports-1366

6. 08.08.2019

Объём импорта Китая (г/г): -5,6%.

https://ru.investing.com/economic-calendar/chinese-imports-867

[Chel77]

PDVSA и CNPC на фоне санкций США расширяют завод в Венесуэле. Речь идет о СП PDVSA и китайской CNPC под названием Sinovensa.

[Chel77]

Британия - торговля (2кв 2019г):

экспорт = -3.3% (est -2.1% ; prev 1.5%)
импорт = -12.9 % (est -9.1% ; prev 10.8%)
торговый баланс = -7.01B (est -11.800B ; prev -10.70B)
торговый баланс (без Европы) = 0.186B (est -4.80B ; prevR -4.069B)
Британия - Industrial Production (июнь):
м/м = -0.2% (est -0.3% ; prev 1.4%)
Г/Г = -0.6% (est -0.3% ; prev 0.5%)

Британия - Manufacturing Production (июнь):
м/м = -0.2% (est -0.3% ; prev 1.4%)
Г/Г = -1.4% (est -1.1% ; prev -0.2% )

[Haisenberg]

Центральный банк Узбекистана прокомментировал резкий рост доллара

 

CA-NEWS (UZ) -  В Узбекистане резко повысился курс доллара и центральный банк дали комментарий по этому поводу.

В ЦБ отметили, что курс доллара резко повысился из-за внешних и внутренних факторов. Оказалось, что у основных экономических партнерах Узбекистана (у России, Казахстана и Китая) наблюдается обесценивание национальной валюты к курсу доллара, передает upl.uz.

Внутренним фактором из-за которого повысился курс доллара стало резкое увеличение потребности к иностранной валюте субъектов, которые занимаются импортом. Напоминаем, что вчера курс доллара подорожал на 177 сумов и составил 8882 сумов. Курс евро вырос на 259 сумов и составил 9928 сумов.

https://ca-news.org/news:1561106/?from=canews&place=newsload

[Chel77]

В последнем обзоре World Gold Council сообщается, что за июнь текущего года Центробанки разных государств мира в сумме увеличили свои резервы на 126,5 тонн золота. Всего за первое полугодие 2019 года объем запасов золота в Центробанках по всему миру вырос на 396,9 тонн.

За январь-июнь 2019 года наибольшее количество золота приобрела Польша – 99,55 тонн, причем практически все было куплено в июне. Таким образом, золотой запас страны вырос до 228,2 тонн.

Второе место по объемам закупок занимает Россия с 93,96 тонн за полугодие, из которых в июне было куплено 16,9 тонн. Общий золотой запас ЦБ РФ оценивается WGC по состоянию на август 2019 года в 2207 тонн, что соответствует пятому месту в мире. 

Продолжает закупать золото Китай – 74 тонны за 6 месяцев, по 10-15 тонн в месяц. Совокупные запасы госзолота КНР оцениваются в 1926,5 тонн.

Наращивает золотые резервы Турция, которая приобрела в июне более 8 тонн золота и довела свои запасы до 314,1 тонны.

Наиболее активными продавцами золота в июне 2019 года был Узбекистан (-10,9 тонн) и Аргентина (-6,8 тонн).

[Chel77]

 

[Chel77]

ТАСС, 12 августа. Крупнейшие инвестиционные банки планеты планируют сократить около 30 тыс. сотрудников вследствие сократившихся объемов сделок, падения процентных ставок и быстро набирающей темпы автоматизации. Об этом сообщила в понедельник газета Financial Times.

О сокращениях в рамках реорганизации, прежде всего в Европе, объявили с апреля текущего года британские банки HSBCи Barclays, французский Societe Generale, германский Deutsche Bank и американский финансовый конгломерат Citigroup. "Очевидно, что перспективы доходов от инвестиционно-банковских услуг становятся все сложнее, - приводит издание слова аналитика банка Berenberg Эндрю Лоу. - Инвестиционным банкам трудно зарабатывать деньги в условиях нулевых или отрицательных ставок".

В 2018 году общие прибыли десятка ведущих мировых банков от фиксированных доходов, торговли валютой и биржевыми товарами, по данным аналитической компании Coalition, снизились до уровня 2006 года. Инвестиционные банки "сталкиваются с необходимостью структурных изменений в профиле доходов", констатирует аналитик фирмы Keefe, Bruyette & Woods Эд Ферт.

Кроме того, как напоминает издание, финансовые институты готовятся к вступлению в силу в 2022 году так называемых правил "Базель IV", которые повысят требования к капиталу банков посредством пересчета величины активов, взвешенных по риску. Увеличение требуемого капитала сделает операции менее прибыльными для многих банков.

О самых крупных сокращениях объявил в минувшем месяце германский финансовый институт Deutsche Bank, который намерен сократить около 18 тыс. сотрудников. Запланированные преобразования рассчитаны до конца 2022 года. Они обойдутся Deutsche Bank примерно в €7,4 млрд. Deutsche Bank, один из важнейших транснациональных банков, имеет представительства более чем в 70 странах.

Financial Times

 

[Chel77]

Ю.Корея (август 1-10) Г/Г:
экспорт = -22.1%
импррт = -13.2%

экспорт полупроводников = -34.2%

[Chel77]

Goldman: опасения, что торговый конфликт США-Китай приведет к рецессии, возросли; сделка не ожидается до президентских выборов 2020 г

[Chel77]

Южная Корея вычеркнула Японию из списка стран, которые имеют право на ускоренный импорт своей продукции. Сеул обещал сделать это в начале августа, когда Токио ввел аналогичные санкции, но попросил не считать местью, передает The Wall Street Journal.

С начала сентября японским компаниям, работающим с Южной Кореей, придется ждать для завершения всех процедур не 5 дней, а 15. Анонсируя эти меры, министр торговли, индустрии и энергетики Южной Кореи Сунь Юн-мо (Sung Yun-mo) обвинил в конфликте Токио.

По его мнению, «нельзя работать в тесном контакте со странами, чьи практики не соответствуют основным принципам международной системы экспортного контроля и постоянно применяются неправильно».

Японский министр не смог прокомментировать действия Сеула, потому что в стране выходной. Ранее в Токио объяснили свои ограничительные меры защитой национальных интересов. Отдельные должностные лица указывали, что настоящая причина — решение южнокорейского суда по поводу возмещения ущерба времен Второй мировой войны.

Япония и Южная Корея имеют нерешенные конфликты с середины прошлого века. Эксперты отмечают, что сейчас отношения между ними — худшие за все это время. Обе страны являются ближайшими партнерами Вашингтона в регионе, а также играют ключевую роль в производстве электроники. Это касается как техники Apple, так и серверов для Amazon. Конфликт между ними приведет к замедлению цепочки поставок продукции.

Президент США Дональд Трамп 9 августа заявил, что Сеул и Токио должны договориться друг с другом, потому что их споры вредят Соединенным Штатам. Однако до настоящего времени Вашингтон не предпринимал активных действий, чтобы усадить стороны за стол переговоров.

[Chel77]

ФРС рассматривает новую меру при падении экономики, акций 
DJ - FED CONSIDERS NEW TOOL FOR A DOWNTURN

скорее всего это будет QE только с другим названием...

[Chel77]

BlackRock: следующим фронтом торговых войн может стать Европа
BLACKROCK INVESTMENT INSTITUTE SAYS EUROPE COULD BE THE NEXT FRONT OF THE GLOBAL TRADE WAR, AS EUROPEAN GOVTS STEP UP TAXATION OF U.S. TECH COS

[Chel77]

DJ: ФРС рассматривает возможность применения нового инструмента на период спада

Этот инструмент известен как контрциклический буфер капитала. Он позволяет ФРС требовать от банков резервировать больше буферного капитала, если экономика демонстрирует признаки перегрева, или меньше капитала в трудные периоды. Этот буфер в целом применим к банкам, имеющим активов более 250 млрд долларов.

[Chel77]

Производство автомобилей в Китае в июле упало на 11,9%, продажи на 4,3% - Китайская ассоциация автопроизводителей (КАА)

Сингапур - ВВП - 2кв 2019г

кв/кв = -3.3% (est -2.9% ; prev -3.4%)
Г\Г = 0.1% (est 0.2% ; prev 0.1%)

EXXON MOBIL CONSIDERING SALE OF SOME OR ALL OF ITS UK NORTH SEA ASSETS -SOURCES
Exxon Mobil рассматривает продажи некоторых или всех своих Британских активов в Северном море

EXXON'S NORTH SEA ASSETS VALUED AT UP TO $2 BLN -SOURCES
Активы оцениваются в 2 млрд.$

Продажи пассажирских авто в Индии в июле 2019 года упали на 31% - максимальными темпами с декабря 2000 года - до 200,76 тыс. машин — Объединения индийских автопроизводителей (SIAM)

 

[Chel77]

«Роснефть впервые запросила оплату в Евро на тендер по продаже Нафты из портов Находки и Восточный» - Reuters
 

[nleyla]

хорошие показатели розничной торговли в Англии поддерживают фунт

GBP/USD

 

1,2082 +0,0023    +0,19%

[nleyla]

 

EUR/USD

1,1144 +0,0006    +0,05%

[nleyla]

Инверсия как предчувствие: почему рынок США паникует

 

Investing. com — Американский рынок обновил накануне вечером, 14 августа, антирекорды года на фоне опасений рецессии в экономике США. По итогам торгов среды Dow Jones снизился на 3% до отметки 25 479,42 пункта, S&P 500 потерял 2,9%, завершив сессию на отметке 2 840,60 пункта. Nasdaq обвалился на 3%.

Обвал по индексу Dow Jones стал худшим за весь год, индекс S&P 500 показал 2-е по величине снижение с начала года.

Неожиданная инверсия

Поводом для очередного краха рынка стала инверсия доходностей в секторе гособлигаций — доходность коротких бумаг (двухлетних казначейских облигаций) превысила доходность длинных (десятилетних казначейских облигаций) на 1,7 базисных пункта. Так, ставки по 10-летним гособлигациям опустились до уровня в 1,619%. При этом доходности по 2-летним трежерис упали до отметки 1,628%. Рекодно низкий уровень доходности также был зафиксирован по 30-летним гособлигациям.

Этот феномен обычно воспринимается как предвестник рецессии в американской экономике в следующие 12 месяцев. До этого превышение ставок по 2-летним трежерис над ставками по 10-летним гособлигациям было зафиксировано 14 лет назад — в 2005 году.

https://ru.investing.com/news/economy/article-1908219

[nleyla]

Фьючерс на нефть Brent -

58,70 -0,78    -1,31%

ТОКИО (Рейтер) - Цены на нефть падают в четверг на фоне роста запасов нефти в США, опасений по поводу рецессии и разочаровывающих экономических данных из Европы и Китая.

Фьючерсы на Brent снизились на 0,61% до $59,12 за баррель к 08.25 МСК, а на американскую легкую нефть WTI - на 0,43% до $54,99 за баррель.

Рынок нефти торгуется без оптимизма, поскольку слабые экономические данные из разных стран на фоне продолжающейся торговой войны между США и Китаем указывают на замедление роста мировой экономики.

https://ru.reuters.com/article/businessNews/idRUKCN1V50JU-ORUBS

[Haisenberg]

Бег на месте: Экономика России застряла в 2014 году

Пять лет, прошедшие с момента присоединения Крыма и начала санкционной войны с Западом, оказались для экономики России потерянными.

По сравнению с первым полугодием 2014 года - последним докризисным периодом - ВВП России вырос всего на 2%, отмечают эксперты «Центра развития» ВШЭ в очередном выпуске «Комментариев о государстве и бизнесе».


Со средними темпами роста 0,4% в год Россия в 7,5 раз отстала от мировой экономики, прибавившей 15%, в 6 раз - от американской (+12% за 5 лет) и почти в 20 раз - от китайской, рост которой составил 39,4%.

Бег на месте с потерей доли в мировом ВВП сопровождался дальнейшей деградацией структуры экономики и усилением ее сырьевого крена.

Несмотря на обвал цен на нефть, отрасли, связанные с добычей природных ресурсов, их транспортировкой за рубеж и обслуживанием финансовых потоков от углеводородной ренты, живут даже лучше, чем прежде: добывающая промышленность за 5 лет выросла на 12,6%, транспорт - почти на 10%, финансовая деятельность - на 13,3%.

Со скоростью, близкой к 10% за пять лет, вырос сектор госуправления на фоне дальнейшего огосударствления экономики и расширения армии чиновников и силовиков. Обрабатывающая промышленность выросла лишь на 4,4%, несмотря на то, что в этот сектор Росстат включает производство оружия, на которое ежегодно в рамках госпрограммы вооружения федеральный бюджет тратит около 2 триллионов рублей.

Обвальное падение - на 13% за пять лет - зафиксировано в торговле, на 15% рухнул сектор коммунальных услуг (водоснабжение и утилизация отходов).

На 9% упала «деятельность домашних хозяйств», столкнувшихся с рекордным с 1990х годов падением реальных располагаемых доходов. На столько же сжался сектор предоставления информации и связи.

На 3,5% за пять лет снизились объемы выпуска в секторе высококвалифицированных услуг, куда помимо прочего включены и научные исследования.

Производство высокотехнологичных товаров упало на 2,7% по сравнению с 2015 годом (более ранних данных у Росстата нет). Причем, если в первые санкционные годы сектор рос (на 10,1% в 2016 году и 5% в 2017-м), то после ужесточения технологических санкций и повышения налоговой нагрузки начался спад (на 4,9% в 2018 году), который затем превратился в двузначный обвал (на 11,5% за первую половину 2019 года).

«Последние шесть лет застоя наглядно показали, что увеличение богатства, повышение финансовой независимости российского крупного бизнеса не транслируется в развитие широкой экономики, рост малого и среднего бизнеса, а также доходов потребителей. Есть две экономики: экономика, отраженная в динамике фондового рынка, и остальная - застойная», - констатирует аналитик «Фридом Финанс» Александр Осин.

Попытка развернуть экономику на Восток не меняет ситуации: Россия экспортирует в Китай почти исключительно сырье. В российском экспорте в КНР «передельные» отрасли занимают менее 10%, а доля обрабатывающих отраслей в китайском экспорте в РФ - свыше 80%.

«Таким образом, Россия, уже финансирующая дефициты западных стан прямо  (за счет своих вложений в резервные фонды) и косвенно (за счет слабости экономической политики, не создающей на рынке инвестиционных альтернатив) теперь включается в поддержку еще одной разбалансированной системы - китайской», - резюмирует Осин.

 

https://www.finanz.ru/novosti/aktsii/beg-na-meste-ekonomika-rossii-zastryala-v-2014-godu-1028446876

[Haisenberg]

Отток капитала из российских акций побил многолетний рекорд

 

 

Российский фондовый рынок в первую неделю традиционно неблагополучного августа пережил мощный отток иностранного капитала.

С 1 по 7 августа фонды-нерезиденты избавились от акций и облигаций РФ на 540 млн долларов, подсчитали аналитики "БКС Глобал Маркетс" на основе данные EPFR Global.

 По сравнению с последней неделей июля, когда с рынка ушло 120 млн долларов зарубежных инвестиций, распродажа ускорилась почти в 5 раз.

Для рынка акций РФ она стала второй по масштабам за последние пять лет, указывает стратег БКС Вячеслав Смольянинов. Чистый отток со стороны фондов-нерезидентов составил 450 млн долларов. Суммы больше иностранцы выводили с МосБиржи лишь в 2014 году, на фоне обвала цен на нефть и санкционного шока.

Теперь причиной стали «опасения по поводу торговых войн», констатирует Смольянинов. Президент США Дональд Трамп в конце прошлой недели анонсировал введение 10-процентных пошлин на китайские товары в объеме 300 млрд долларов в год вдобавок к 25-процентным тарифам, уже действующим на 250 млрд долларов экспорта из КНР.

В результате под каток торговой войны впервые попал весь объем импорта из Китая в США. Пекин ответил девальвацией юаня, позволив ему преодолеть отметку 7 юаней за доллар впервые с 2008 года.

На этом фоне отток из российских ускорился вдвое (на прошлой неделе это было 220 млн долларов). Бумаги распродавали как фонды, инвестирующие исключительно в Россию (170 млн долларов), так и те, что покупают РФ «в пакете» с другими развивающимися рынками (50 млн).

Почти треть итоговой суммы - 141 млн долларов - вывели два крупных фонда - Pictet и Parvest, указывает Смольянинов.

Крупнейший в США биржевой фонд, ориентированный на Россию, VanEck Vectors Russia ETF (RSX), сократил инвестиции на 11,62 млн долларов. Причем вся сумма была выведена в один день - 2 августа.

Возобновился отток из российских облигаций, продолжает Смольянинов: он составил 90 млн долларов против притока на 100 млн неделей ранее.

Настроения инвесторов ухудшились в отношении долга большинства стран EM: глобальная машина carry-trade, снабжавшая рынки «горячими деньгами», развернула потоки вспять на ожиданиях замедления мировой экономики и ухудшения прогнозов по спросу на сырье. За неделю фонды облигаций GEM потеряли 2 млрд долларов, что стало второй худшей неделей в 2019 году.

«После продолжительной и повсеместной эйфории в бондах EM как классе активов мы можем увидеть продолжение продаж по мере того, как центробанки развивающихся экономик снижают ставки, тогда как главную угрозу представляют торговые войны», - подчеркивает Смольянинов.

Динамика валют развивающихся рынков сделала август-2019 худшим 2015 года, когда Китай дал резко упасть юаню. Торговая война вновь вышла на первый план для инвесторов, и некоторые говорят, что неопределенность слишком велика, чтобы занимать твердые позиции на развивающихся рынках.

«Настало время снять немного фишек со стола в условиях такого обилия фоновых шумов вокруг торговли и в целом вялого роста глобальной экономики», - говорит Рэй Цзянь, портфельный менеджер и глава отдела облигаций развивающихся стран в Amundi в Лондоне.

Тот факт, что нерезиденты активизировали выход из российских бумаг не удивляет, отмечает директор по анализу финансовых рынков и макроэкономики ИК «Инстант Инвест» Александр Тимофеев: к торговой войне, ударившей по спросу на нефть и другое сырье, добавилась очередная порция антироссийской риторики со стороны Запада.

И хотя изначально панические настроение быстро утихли, в целом «осадок» со стороны этого фронта сохраняется, говорит Тимофеев.

«Если торговое противостояние Пекина и Вашингтона будет и дальше развиваться по негативному сценарию, на фоне повсеместного падения высокодоходных активов иностранные инвесторы продолжат сокращать риски и выходить в том числе из российских бумаг, покупая золото, иену и более безопасные бумаги. В этом случае с рынка нефти придет дополнительный негатив, поскольку котировки продолжат падать на опасениях за мировую экономику и спрос на энергоносители», - предупреждает эксперт.

В пользу повышения привлекательности долговых бумаг и акций РФ может сыграть тенденция смягчения политики мировых Центробанков, включая ФРС, рассуждает Тимофеев: «Однако и здесь нет определенности - на недавнем заседании Федрезерв воздержался от откровенно голубиных комментариев, заставив рынки сомневаться в перспективах ощутимого стимулирования со стороны американского регулятора».

 

https://www.finanz.ru/novosti/fondy/ottok-kapitala-iz-rossiyskikh-akciy-pobil-mnogoletniy-rekord-1028433883

[Chel77]

С начала финансового года доходы бюджета США составили $2860 млрд, выросли за год на 3.4% 

Расходы бюджета США за этот же период составили $3727 млрд, выросли за год на 8%.

Дефицит бюджет, соответственно, составил за период $867 млрд, он вырос на 27%.

Процентные выплаты по ГКО за период составили $497 млрд, то есть 17,3% от доходов. Они выросли за год на 9.5%, значительно превышая динамику доходов.  

Сумма к погашению в ближайшие 12 месяцев составляет $4.298 млрд
Эта сумма выросла на $175 млрд за год и на $1404 млрд с момента отключения QE в 2014.
https://www.fiscal.treasury.gov/reports-statements/mts/current.html
https://www.treasurydirect.gov/govt/reports/pd/mspd/2019/2019_feb.htm

[Chel77]

1. 02.08.2019 Объём промышленного производства в Италии (м/м): -0,2%.

2. 02.08.2019 Объём промышленного производства в Италии (г/г): -1,2%.

3. 07.08.2019 Объём промышленного производства в Германии (м/м): -1,5%.

4. 07.08.2019 Промышленное производство Германия (г/г): -5,2%.

5. 09.08.2019 Объём промышленного производства Франции (м/м): -2,3%.

6. 09.08.2019 Объём промышленного производства Великобритании (м/м): -0,1%.

7. 09.08.2019 Объём промышленного производства Великобритании (г/г): -0,6%.

8. 09.08.2019 Объём производства в обрабатывающей промышленности Великобритании (м/м): -0,2%.

9. 09.08.2019 Объём производства в обрабатывающей промышленности Великобритании (г/г): -1,4%.

10. 14.08.2019 Объём промышленного производства еврозоны (г/г): -2,6%.

11. 14.08.2019 Объём промышленного производства еврозоны (м/м): -1,6%.

12. 15.08.2019 Промышленное производство в Японии (г/г): -3,8%.

13. 15.08.2019 Объём промышленного производства в Японии (м/м): -3,3%.

14. 15.08.2019 Объём промышленного производства в США (м/м): -0,2%.

15. 15.08.2019 Объём производства в обрабатывающей промышленности США (м/м): -0,4%.

[Chel77]

Сегодня, 15 августа 2019 года, может наступить конец Глобальной финансовой системы. Задержите дыхание: если Deutsche Bank провалится, это будет похоже на крах Lehman Brothers - но на стероидах - примерно в тысячу раз хуже.

Известный эксперт по геополитическому и финансовому циклу Чарльз Неннер говорит, что если когда-нибудь в угольной шахте была канарейка для контроля воздуха, в финансовой системе этой канарейкой будет немецкий Deutsche Bank (DB). В конце прошлого года Неннер предсказал, что акции DB упадут ниже 8 долларов за акцию: «Вы должны быть обеспокоены». Недавно акции DB достигли рекордного минимума и теперь находятся на уровне 7,40 доллара за акцию.

 22 мая Неннер предупредил: «Я вижу, что это может продлиться до конца июля, а затем может достичь 6,50 долларов (за акцию) ...»

«Если она опустится ниже $ 6,40, DB может обанкротиться. Итак, это очень серьезная ситуация ... Я думаю, что на всех рынках может произойти отскок за пару дней до конца июля. Вот почему банкрот DB может задержаться, но если цена опустится ниже $ 6,40, мир окажется в беде ».

Это не обманчивый прогноз, учитывая, что МВФ в 2016 году назвал DB «самым системно опасным банком» в мире. Если БД пробьет 6,40 долл., мы можем получить последовательную цепь дефолтов по всему миру? Неннер говорит:

«Это очень опасная ситуация. Я не думаю, что DB является единственным. Их просто поймали. Я думаю, что если вы внимательно посмотрите на балансы других банков, особенно банков Европы и Италии, вы также увидите много тревожных признаков. Я не думаю, что это только Deutsche Bank. Это намного больше ...

Если он преодолеет 6,40 доллара, целевой ценой снижения будет ноль. Если все будут следить за моим анализом, и он окажется ниже 6,40 долл., Все будут бежать к выходу ».

Если DB не справится со своей огромной корзиной деривативов, у других банков будут те же проблемы, что и у DB. 

https://halturnerradioshow.com/index.php/en/news-page/world/deutsche-bank-stock-price-goes-into-insolvent

[Shvabodniy]

5 часов назад, Chel77 сказал:

«Если она опустится ниже $ 6,40, DB может обанкротиться

Пусть наш опыт перенимают , спишут все в аграркредит 

[Chel77]

6 минут назад, Shvabodniy сказал:

Пусть наш опыт перенимают , спишут все в аграркредит 

Знамя братьев Лемон падать не должно))

[nleyla]

принадлежащий Китаю нефтяной танкер(перевозивший санкционную иранскую нефть) меняет название в попытке уклониться от американских санкций.

https://www.reuters.com/article/us-shipping-oil-sanctions-malaysia-exclu/exclusive-china-owned-oil-tanker-changes-name-in-apparent-effort-to-evade-u-s-sanctions-idUSKCN1V60I2

Edited August 16, 2019 by nleyla

[nleyla]

евро упал до двухнедельного минимума к доллару.

EUR/USD

1,1083 -0,0023    -0,21%

[Chel77]

https://www.cnbc.com/2019/08/16/trump-reportedly-held-call-with-major-bank-ceos-on-wednesday-as-the-stock-market-plunged.html

[Chel77]

https://www.shtfplan.com/headline-news/peter-schiff-a-great-recession-will-hit-jeopardizing-trumps-reelection-efforts_08152019

[Haisenberg]

Цены на нефть растут на новостях из Саудовской Аравии

 

Цены на нефть растут в понедельник, внимание трейдеров вновь смещается к геополитическим рискам после инцидента с атакой беспилотников на нефтяное месторождение в Саудовской Аравии.

В минувшие выходные йеменские повстанцы-хуситы совершили две атаки беспилотниками на принадлежащие саудовской госкомпании Saudi Aramco нефтяное месторождение и НПЗ. Инцидент привел к небольшому пожару на НПЗ, однако не нарушил работу Saudi Aramco.

Атака на Саудовскую Аравию "способствует укреплению рынка", отмечает аналитик CMC Markets Asia Pacific в Сиднее Майкл МакКарти.

Цены на нефть упали на 17% с пикового уровня, зафиксированного в апреле, на фоне эскалации торговой войны США и Китая, вызвавшей опасения глобального экономического спада. Несмотря на то, что серия атак на нефтетанкеры и энергетические объекты на Ближнем Востоке оказали временную поддержку ценам, ожидания слабого спроса и избыточных поставок сохраняются, что ограничивает подъем нефтяного рынка.

Стоимость октябрьских фьючерсов на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures к 8:20 мск составляет $59,32 за баррель, что на $0,68 (1,16%) выше уровня закрытия предыдущей сессии. По итогам торгов в пятницу цена этих контрактов увеличилась на $0,41 (0,7%) и составила $58,64 за баррель.

Фьючерс на нефть WTI на сентябрь на электронных торгах Нью-йоркской товарной биржи (NYMEX) к этому времени подорожал на $0,56 (1,03%) - до $55,43 за баррель. По итогам предыдущей сессии контракт вырос в цене на $0,4 (0,73%), до $54,87 за баррель.

 

https://ru.investing.com/news/commodities-news/article-1908785

 

 

[Chel77]

ВВП "растет" но дедушка требует снизить ставки и включить станок)

[Chel77]

Япония (июль):

импорт = -1.2% (пред -5.2%)
экспорт = -1.6% (пред -6.6%)
торговый баланс = -249.6млрд йен (пред +589.6млрд йен)

- Japan July Exports To U.S. +8.4% Year/Year 
- Japan July Exports To China -9.3% Year/Year 
- Japan July Exports To Asia -8.3% Year/Year

[Chel77]

Германия готовит пакет фискальных мер поддержки на случай кризиса. Говорит - основной триггер для применения пакета - падение на рынке труда

Germany Said To Be Preparing Fiscal Stimulus Measures As A Contingency In The Event Of A Crisis
Main Trigger For Further Stimulus Is Risks To The Job Market